Genug von der deutschen Bürokratie? 😤 Dann ab in die Krypto-Welt! 🚀💸
👉Klick auf "Beitreten" und erlebe den Spaß!📲
Als Analyst mit über zwei Jahrzehnten Erfahrung in der Technologiebranche muss ich zugeben, dass der jüngste Schritt von MicroStrategy, 42 Milliarden US-Dollar für den Erwerb von Bitcoin aufzubringen, geradezu gewagt ist. Es ist jedoch diese Art von Kühnheit, die sie an der Spitze der Innovation gehalten hat, ähnlich wie Michael Saylor Bitcoin mit Google oder Facebook als Geld verglich.
MicroStrategy Inc. (MSTR) veröffentlichte seine Ergebnisse für das dritte Quartal 2024 und erläuterte darin eine Strategie, die darauf abzielt, über einen Zeitraum von drei Jahren 42 Milliarden US-Dollar anzuhäufen, um seine Bitcoin-Bestände zu stärken. Dieser strategische Schritt unterstreicht das starke Engagement des Unternehmens für Bitcoin als primäres Treasury-Asset und festigt seine Position als weltweit führender Bitcoin-Unternehmenseigentümer.
Ende Oktober 2024 stellte ich als Forscher, der sich mit digitalen Währungen beschäftigte, fest, dass MicroStrategy stolz etwa 252.220 Bitcoins besaß. Laut Bitcoin Treasuries stieg der Marktwert dieser beeindruckenden Sammlung auf erstaunliche 18 Milliarden US-Dollar. In der jüngsten Zeit seit dem 30. Juni 2024 verzeichnete das Unternehmen ein aggressives Wachstum seiner Bitcoin-Reserven und investierte zusätzlich in 25.889 Bitcoins zu einem Durchschnittspreis von rund 60.839 US-Dollar pro Münze. Dieser strategische Schritt führte zu Gesamtkäufen im Wert von beachtlichen 1,6 Milliarden US-Dollar.
Die strategische Bitcoin-Akkumulation von MicroStrategy spiegelt den bisherigen Anstieg des Bitcoin-Werts in diesem Jahr wider, der hauptsächlich auf die Zulassung von börsengehandelten Bitcoin-Produkten (ETPs) zurückzuführen ist, die bei Institutionen große Aufmerksamkeit erregt haben. Die Einführung und der anfängliche Erfolg dieser ETPs deuten darauf hin, dass Bitcoin zu einer hochwertigen Anlageklasse für Institutionen heranreift.
Während der Telefonkonferenz zu den Ergebnissen brachte ein Vertreter von MicroStrategy seine Ansicht zum Ausdruck, dass die Einführung und der anfängliche Erfolg von Bitcoin Exchange Traded Products (ETPs) darauf hindeuten, dass Bitcoin als von Institutionen akzeptierte Anlageklasse immer ausgereifter wird und die regulatorische Anerkennung und institutionelle Akzeptanz zunimmt.
Strategische Kapitalbeschaffung stärkt das Bitcoin-Finanzministerium
Im September stärkte MicroStrategy seine finanzielle Leistungsfähigkeit, indem es insgesamt 1,1 Milliarden US-Dollar durch ein Aktienangebot und 1,01 Milliarden US-Dollar durch die Ausgabe von vorrangigen Wandelanleihen mit Fälligkeit im Jahr 2028 aufnahm. Dieses Kapital ermöglichte somit die Rückzahlung einer Schuld in Höhe von 500 Millionen US-Dollar aus vorrangig besicherten Schuldverschreibungen Befreiung seiner Bitcoin-Bestände von jeglichen Schuldenverpflichtungen.
Andrew Kang unterstrich in seiner Funktion als Senior Executive Vice President und Chief Financial Officer die entscheidende Bedeutung der jüngsten Finanzierungsinitiativen. Er wies darauf hin, dass die Expansionsaussichten von MicroStrategy und seine auf Bitcoin ausgerichtete Strategie immer besser aufeinander abgestimmt seien. Er ging auf die Finanzmethoden ein, die dieser Strategie zugrunde liegen und die Fremdfinanzierung, Aktienemissionen und Einnahmen aus Softwareverkäufen umfassen.
MicroStrategy verwendet eine Strategie, die sowohl Aktien- als auch Anleiheinvestitionen zusammen mit dem operativen Cashflow nutzt, um Bitcoin anzuhäufen. Dieser Finanzansatz bietet Anlegern durch Aktien- und Anleiheoptionen verschiedene wirtschaftliche Möglichkeiten in Bitcoin. Darüber hinaus bietet MicroStrategy auch hochentwickelte, auf KI basierende Analysesoftware an, die technologischen Fortschritt mit einem Engagement für digitale Assets in Einklang bringt.
Kang erläuterte die Strategie von MicroStrategy für den Erwerb von Bitcoins mithilfe von Leverage und betonte dabei drei Schlüsselkomponenten: Geld leihen (Schuldenfinanzierung), Aktien verkaufen (Emission von Aktien) und Bargeld durch Softwareoperationen generieren. Durch den effektiven Einsatz dieser Finanztaktiken zielt MicroStrategy darauf ab, seine Bitcoin-Bestände zu erweitern und so letztlich den Aktionärswert zu steigern.
Neuer 21-21-Plan sieht 42 Milliarden US-Dollar für den Erwerb von Bitcoin vor
Als Krypto-Investor freue ich mich über den ehrgeizigen Strategieplan 21-21 von MicroStrategy, der darauf abzielt, bis 2027 beeindruckende 42 Milliarden US-Dollar aufzubringen. Das Ziel besteht darin, dieses Kapital gleichmäßig aufzuteilen, wobei 21 Milliarden US-Dollar aus Aktienverkäufen und weitere 21 Milliarden US-Dollar aus Festgeldern stammen Einkommen. Dieser massive Mittelzufluss wird MicroStrategy in die Lage versetzen, seine Bitcoin-Bestände deutlich zu erhöhen. Durch den Start des größten Geldautomaten-Aktienprogramms der Geschichte beabsichtigt MicroStrategy, eine beträchtliche Bitcoin-Reserve aufzubauen.
Der Plan sieht ein Ziel von 10 Milliarden US-Dollar bis 2025 vor, wobei die Hälfte in Aktien und die andere Hälfte in Anleihen investiert werden soll. Diese Zahl steigt auf 14 Milliarden US-Dollar im Jahr 2026 und erreicht schließlich 18 Milliarden US-Dollar im Jahr 2027. Ein stufenweiser Ansatz ermöglicht es dem Unternehmen, die Zinskosten effizient zu verwalten und je nach Bedarf zwischen Eigen- und Fremdfinanzierung umzustellen.
Zusätzlich zu seiner Bitcoin-Strategie stärkt MicroStrategy auch seine Softwaresparte und etabliert sich als führendes unabhängiges börsennotiertes Unternehmen im Business-Intelligence-Bereich. Bis zum dritten Quartal 2024 stiegen die Non-GAAP-Abonnementeinnahmen im Vergleich zum Vorjahr um 93 % und beliefen sich auf 32,4 Millionen US-Dollar – was das vierte Quartal in Folge mit robustem Wachstum markiert, vor allem aufgrund von Cloud-Migrationen und Neukundenakquisen.
Als Krypto-Investor freue ich mich über den Anstieg der Cloud-Abonnements, der einen strategischen Wandel von traditionellen lokalen Lösungen hin zu Cloud-Diensten signalisiert. Obwohl unsere Softwareeinnahmen im Jahresvergleich um 10 % auf 116 Millionen US-Dollar zurückgingen, wird die Konzentration auf Cloud-Angebote voraussichtlich zu vorhersehbareren, wiederkehrenden Einnahmen führen. Mein Ziel besteht weiterhin darin, den Cloud-Umsatz durch die Erleichterung von Kundenmigrationen zu steigern und gleichzeitig die Rentabilität aufrechtzuerhalten.
Finanzielle Leistung und Zukunftsaussichten
Der Finanzbericht Q3 2024 von MicroStrategy zeigt einen strategischen Ansatz, der die Aufrechterhaltung erheblicher Bitcoin-Investitionen und die Weiterentwicklung seines Softwaregeschäfts kombiniert. Obwohl die Umsätze im Softwaregeschäft leicht zurückgingen, stiegen die Umsätze aus Abonnementdiensten deutlich um 32 % im Vergleich zum Vorjahreszeitraum und machten rund 24 % des Gesamtumsatzes aus. Dieses Wachstum zeigt das Engagement von MicroStrategy, im Laufe der Zeit robustere und nachhaltigere wiederkehrende Cloud-Umsätze zu erzielen.
Im dritten Quartal dieses Jahres stiegen die Umsatzkosten um 29 % im Vergleich zum Vorjahreszeitraum, hauptsächlich aufgrund gestiegener Cloud-Hosting-Kosten im Zusammenhang mit unserer wachsenden Cloud-Infrastruktur. Darüber hinaus stiegen die Betriebskosten um 7 %, was hauptsächlich auf einen Anstieg der aktienbasierten Vergütung und der Depotgebühren im Zusammenhang mit größeren Bitcoin-Beständen zurückzuführen ist. Das Unternehmen verzeichnete außerdem Aufwendungen in Höhe von 14 Millionen US-Dollar für Abfindungskosten im Zusammenhang mit der Personaloptimierung und geht davon aus, dass die Gehaltskosten im nächsten Jahr um 30 Millionen US-Dollar sinken werden.
Andrew Kang betonte die Bedeutung einer methodischen Kostenmanagementstrategie und einer effizienten Organisationsgestaltung im Unternehmen.
Der strategische Ansatz unseres Unternehmens besteht darin, die Mitarbeiterzahl gleichmäßig über alle Abteilungen hinweg anzupassen, unsere Organisation effizient zu strukturieren und eine Kultur zu fördern, die auf diszipliniertes Leistungsmanagement setzt.
CEO Michael Saylor befürwortet Bitcoin als digitales Kapital
Während der Telefonkonferenz zu den Ergebnissen brachte Michael J. Saylor, Vorsitzender, Präsident und CEO von MicroStrategy, die Vision des Unternehmens anschaulich zum Ausdruck. Er verglich Bitcoin mit traditionellen Vermögenswerten wie Rohöl und betonte seine Funktion als wertvolles und energiereiches digitales Gut.
„Bitcoin ist wie das Facebook des Geldes oder das Google des Geldes.“ Es ist das dominierende digitale Währungsnetzwerk“, erklärte er.
Saylor erläuterte die innovativen Finanzlösungen von MicroStrategy, insbesondere Wandelanleihen, die darauf abzielen, Anleger vor Verlusten zu schützen und das Wachstum von Bitcoin zu fördern. Diese Art von Investitionen hat erhebliche Renditen erzielt und sogar Bitcoin selbst übertroffen. Beispielsweise könnte eine anfängliche Investition von 1 Million US-Dollar in diese Anleihen zu einem Gewinn von 90 % führen, während Bitcoin im gleichen Zeitraum nur eine Rendite von 47 % lieferte.
Der Fokus von MicroStrategy liegt auf dem Return on Investment (ROI) von Bitcoin, einer entscheidenden Kennzahl, die den gesamten gehaltenen Bitcoin mit den geschätzten verwässerten Aktien vergleicht. Dieses Verhältnis bewertet die Wirksamkeit von Kapitalallokationsstrategien, die darauf abzielen, die Bitcoin-Reserven schneller zu erhöhen als die Aktienemission. Im Jahr 2024 gab das Unternehmen einen BTC-ROI von 17,8 % bekannt und übertraf damit sowohl den Vorjahreswert als auch das revidierte Ziel von 6 % bis 10 %.
Kang betonte, dass MicroStrategy aufgrund seiner Kombination aus robusten operativen Fähigkeiten, einem beträchtlichen Bitcoin-Bestand und einem unerschütterlichen Fokus auf technologische Innovationen einzigartig positioniert ist. Durch diese harmonische Mischung steht das Unternehmen an der Spitze der digitalen Assets und Business Analytics.
Weiterlesen
Noch keine Daten vorhanden.
2024-11-01 18:36